一个简单有效的投资策略指数与资产配置今天谈一个简单有效的投资策略，这也是小鱼这几年深研投资理财以来的一个重要体会。 涉猎繁杂 去年以来小鱼一直给大家说我有四大投资品种，指数基金组合，最早在且慢创建的“小鱼长期资本投资”，运行时间有两年半时间了。还有去年在雪球创建的两个组合“小……
体系的重要补充指数与资产配置我今天盘面上白酒消费、还有医药医疗跌幅稍大，红利、500/1000正收益。后续如果消费、医药、养老（消费医疗为主）这三个标的继续下跌，我会开始逐步配置调仓。今天聊聊指数基金投资的一个重要参数，规模。主动基金的规模因素后续再单独发文。 指数基……
有知有行的一次分享，纯干货，不看后悔指数与资产配置今天在有知有行的 【E岩为定】 群里做了一次主题分享，绝对都是投资中使用的干货。本次讨论的是在长赢指数投资计划中的占比达到16.7%的第一重仓品种中证500投资价值，为什么第三轮长赢指数投资买入了这么多的中证500呢，基于什么样的考虑。小鱼……
为什么中证500不赚钱指数与资产配置今天是周末简单聊聊中证500的话题，最近也看了一些资料、回顾了过去几年的投资经历，如何一步步把中证500买成了重仓，详细的关于中证500的话题之后会详细写的。 中证500不赚钱？ 今天主要聊聊中证500为什么这两年感觉不赚钱呢。大家看下图，……
长赢第一重仓探秘，全新投资思路，答案在本篇指数与资产配置书接上文，继续谈红利，今天的谈谈我们要的答案： 中证红利为什么不涨？ 新的估值方法，和新的投资思路。上一篇文章链接如下： 长赢第一重仓探秘，全新投资思路 http://mp.weixin.qq.com/s? biz=MzU0MzA5MzIz……
长赢第一重仓探秘，全新投资思路指数与资产配置这个话题是三天前一位读者朋友留言引发的，当时把我的思考回答了一下，这两天又看了一些资料，好好写一写， 今天的文章干货程度99%，唯一的希望就是大家帮我点个赞和在看 。多谢多谢！ 下面开始正式分析E大的第一重仓品种：中证红利： 中证红利 1、……
2021年4月指数与资产配置观察与投资复盘指数与资产配置这个品种是德国DAX30指数，昨天E大的邮件做了提醒，想着在我的且慢组合中也有一份DAX30基金，正好今天好好分析一下，达到条件了就卖出。还是从估值和趋势指标两个大方向来分析。 小鱼长期资本计划组合地址： 小鱼长期资本投资 且慢 qiema……
2021年1月指数与资产配置观察与投资复盘指数与资产配置最近市场行情不错，指数基金投资组合中有几只盈利已超过10%，开始执行恒定市值策略，收割盈利，同时也释放一部分风险。操作品种有三个。下面简单说一说。 三只指数基金共计收割盈利约2.2万，增加现金储备，应对可能的未知风险。 上证50 大家可以不……
2020年11月指数与资产配置观察与投资复盘指数与资产配置这个周末没闲着，想着指数趋势系统好长时间没更新了，打开上次的记录一看，还是7月初更新的呢，到现在为止快5个月啦，趁着周末有空，把27只指数每一张仔细校对，没有趋势线的重新补充画一遍，断断续续搞了四五个多小时，真是一件体力活。 趋势系统 更新……
新兴和成熟市场五大指数投资指南(5):日经225指数指数与资产配置A股行情现在处于振荡期，能不能震荡后再创新高，我们拭目以待，改天单独写篇文章说说看法。今天继续新兴和成熟市场五大指数投资指南，最后一篇，日经225指数。 本系列之前的四篇文章在这里： 新兴和成熟市场五大指数投资指南 1 :恒生指数 http……
新兴和成熟市场五大指数投资指南(4):德国DAX30指数指数与资产配置先随便聊几句，公众号留言功能经过艰苦卓绝的努力终于开通了，一年半多的单向交流到此结束，欢迎大家踊跃留言。 7月以来牛市来了的声音不绝于耳，上周大幅调整后股市热度有所减弱，成交量从之前的1.5~1.7万亿到最近两天的1.2万亿，虽然有所降低，……
新兴和成熟市场五大指数投资指南(3):标普500指数+今日点评指数与资产配置两周没有发干货文章，期间发了几篇小水文，讲牛市是不是啦，有哪些指标可以看，牛市真的来了之后接下来怎么办。反而还挺受欢迎的，阅读量创新高。今天（2020.7.14）市场走出了W形，盘内两次深度下跌都被拉起来，看看多方力量有多强大。预计今天成交……
新兴和成熟市场五大指数投资指南(2):H股指数指数与资产配置新兴和成熟市场五大指数投资指南，是哪五只指数呢？新兴市场选取香港交易所的恒生指数和H股指数，海外指数精选三只，分别是标普500、德国DAX和日经225指数，分别代表了美国、欧洲和亚太发达国家的股市情况。这五只指数相当于是国内的沪深300指数……
新兴和成熟市场五大指数投资指南(1):恒生指数指数与资产配置今天开始一个新的文章系列，新兴和成熟市场五大指数投资指南，是哪五只指数呢？新兴市场选取香港交易所的恒生指数和H股指数，海外指数精选三只，分别是标普500、德国DAX和日经225指数，分别代表了美国、欧洲和亚太发达国家的股市情况。这五只指数相……
我的投资体系V2.0：重大更新指数与资产配置去年上半年初步形成了自己的投资体系，发表在公众号“小鱼量化”和雪球。经过一年多的投资实践，本策略已经有重大更新，统一整理到这篇文章中。更新部分我会在文中特意注明。 参考目录如下： 大类资配置 选择相关性较低或负相关性的大类资产进行组合配置，……
指数估值，增加三只海外指数指数与资产配置前几天发文提到了海外指数由于没有数据，也就没有办法观察指数估值情况。近几天在乌龟量化找到了相关的数据，以后会长期进行观察，并和E大的发车做下对比。 之前我的发文频率是很低的，大概一周两篇，基本都是我的研究学习成果，最近市场风起云涌，忍不住简……
小鱼量化指数分析系列第04期-上证50(2)指数与资产配置筛选基金 成立时间 一般来说成立时间越久的基金说明基金公司实力不错，业绩也会较好，而且有历史业绩做支撑，也是投资者买基金的一个重要参考指标。一般不建议投资者冒险买一只刚刚成立的基金。 目前跟踪上证50的相关指数基金共有13只，我们一步步筛选……
小鱼量化指数分析系列第03期-上证50(1)指数与资产配置继续指数基金巡礼文章系列，今天来谈一下上证50。 上证50简介 1、 定义 上证50指数以上证180指数样本股为样本空间，挑选上海证券市场规模大、流动性好的最具代表性的50只股票组成样本股，综合反映上海证券市场最具市场影响力的一批龙头企业的……
小鱼量化指数分析系列第02期-四大红利指数PK(2)指数与资产配置继续完成这篇四大红利指数PK的文章 指数优选 由于数据收集困难我在雪球上找到了一个现成的数据，进行分析： 1、标普红利的近十年收益率一骑绝尘，大幅领先其他几个红利指数，但是近3年和近1年表现远远跑输其他红利和沪深300。最近五年在四只红利指……
小鱼量化指数分析系列第01期-四大红利指数PK(1)指数与资产配置在六月底的时候我发布了一篇文章 最近的写作计划和公众号留言功能 http://mp.weixin.qq.com/s? biz=Mzg4NTE2ODA1MQ==&mid=2247484055&idx=1&sn=9e9218daa2667329……
量化投资研究系列（十一）加权or等权指数与资产配置最近一直在思考加权和等权到底哪个能够真实反映指数的估值，能够更好的指导我的投资。现在以沪深300为例进行讨论。 沪深300简介 沪深 300 指数是由沪深 A 股中规模大、流动性好的最具代表性的 300 只股票组成，于 2005 年 4 月……
我的投资体系V1.0指数与资产配置前言 近几年来家庭可投资资产大部分都放在了指数基金上，有动力去研究投资形成自己的投资体系，准备了有大半年的时间，最近两个月开始把之前写的研究文章发在公众号“小鱼量化”和雪球上。目前投资量化研究体系基本成型，统一整理到这篇文章中。 大类资产配……
量化投资研究系列（十）建立底仓指数与资产配置直接进入主题，本篇文章要解决的问题是这样的，指数基金投资是否需要建立底仓？如果需要建立底仓的话，应该如何建立底仓? 是否需要建立底仓 我经常关注的一位个人投资大V@lagom投资 在雪球的活动中有一个关于定投的演讲。在这篇演讲PPT中有一个……
量化投资系列（九）如何投资原油（2）指数与资产配置书接上文 如何投资原油（1） http://mp.weixin.qq.com/s? biz=Mzg4NTE2ODA1MQ==&mid=2247483819&idx=1&sn=21413462da024eaf89c3eb30008a11c2&……
量化投资系列（九）如何投资原油（1）指数与资产配置原油是我们资产配置中的一个重要组成部分，权重上限给到可投资资产的10%；原油投资策略还是要解决四个问题：原油的底部区域在哪里；原油的顶部区域在哪里；如何量化买卖；可投资标的有哪些。我打算分成两篇文章来阐述如何投资原油。 原油的底部区域 1、……
量化投资研究系列（八）如何投资黄金指数与资产配置这一篇文章不打算写的很复杂，不会详细分析黄金价格的历史/未来走势，其实我也不会。只给出黄金价格的底部和顶部区域，底部区域分批次买入，顶部区域分批次卖出。 本文要解决的问题有三：黄金的底部区域在哪里; 黄金的顶部区域在哪里；如何量化买卖。 黄……
量化投资研究系列（七）卖出规则指数与资产配置指数基金的买入规则和卖出规则类似于网格交易，设定一系列的网格，和网格下对应的仓位，比如分位点<30%开始买入，越低买得越多。然后在估值高位卖出，越高卖得越多。昨天的 买入规则 http://mp.weixin.qq.com/s? biz=M……
量化投资研究系列（六）买入规则指数与资产配置买入规则的设计耗费了大量的心血，搜集了很多资料并加以研读，套路还是向以前那样，向投资大师学习，优中择优。 成本平均法 格雷厄姆在《聪明的投资者》一书中，阐述了一种称之为“成本平均法”的方法： 成本平均法，即每月或每季度投入同等数额的资金来购……
量化投资研究系列（五）估值区间的划分指数与资产配置前几天的文章中小鱼和大家谈了指数估值的几种方法，有加权计算法、等权计算法、中位数和平均数，经过分析，我还是认为等权计算法比较能够反映成分股估值的变化。文章如下： 量化投资研究系列（二）指数估值方法对比 历史百分位 市场上有各种不同的指数，每……
量化投资研究系列（四）各类型资产相关性分析指数与资产配置量化投资研究系列已经写了五篇了，这个系列写完小鱼的投资体系基本上就趋于完善了，会形成一个有血有肉的资产组合，完成后会进入实际运作环节。 大类资产和具体投资标的都已经确定了，按照低相关性原则选择，这些标的实际的相关性到底如何呢，能够经受住考验……
量化投资研究系列（三）各类型资产配置权重指数与资产配置第一步、找到相关性低的资产 前两天的两篇文章进行了介绍，找到了应配置大类资产，和这些资产对应的基金。两篇文章如下： 量化投资研究系列（一）大类资产配置； http://mp.weixin.qq.com/s? biz=Mzg4NTE2ODA1……
量化投资研究系列（二）指数估值方法对比指数与资产配置以理杏仁为例，他提供了目前比较主流的四种估值方法，分别是：加权平均值、等权平均值、算数平均值以及中位数，那么采用哪种估值数据比较好呢，且听小鱼一一道来。 加权平均值 访问中证指数官网，在下载中心可以找到一个“A 股全市场行业滚动市盈率计算说……
量化投资研究系列（一）选择大类资产标的对应的指数基金指数与资产配置指数基金的选择通常有几个种类和原则介绍如下。 场内EFT指数基金 也就是交易所交易基金，像买股票一样在交易软件上买卖。他的优点是跟踪指数误差小；交易费用非常低廉，只收取佣金，没有印花税和其他费用；比如我的券商每笔交易没有最低5元的限制，万2……
量化投资研究系列（一）大类资产配置指数与资产配置市面上各种理财类书籍及自媒体对资产配置都有所涉猎，这些配置方案对我来说却不一定是适合的，也不是根据每个家庭的情况个性化定制的，那么有必要定制一套属于自己的资产配置方案。通过阅读大量文章和书籍，吸收不同的资产配置方案的精华，进行了个性化的优化……
投资中的仓位管理也是可以量化的指数与资产配置关于仓位的管理，我之前并没有一个非常明确的认识，难道仅仅根据经验自行确定吗？有没有一个很好的量化方法来衡量仓位呢，我从各种渠道公众号文章、雪球、财经论坛以及其他一些自媒体等找到了几种比较典型的仓位量化策略，现在介绍给大家。 凯利公式 大名鼎……
我的投资体系框架搭建：基于大类资产配置和指数量化指数与资产配置2014年就是开始第一次涉足股票和基金投资，在那一轮大牛市中经历了资产快速升值到跌回地面的整个过程，非常庆幸没有发生本金的损失，略有盈余。 这样促使我要寻找到一种有效的投资逻辑和体系，2015年下半年开始刻意寻找相关的成熟体系，这期间关注到……
